Tuloerot on kiireellinen kysymys sekä Yhdysvalloissa että ympäri maailmaa. Yleisesti ottaen oletetaan, että korkean tulotason epätasa-arvo on negatiiviset seuraukset, joten on melko tärkeää kehittää yksinkertainen tapa kuvata tuloeroja graafisesti.
Lorenz-käyrä on yksinkertainen tapa kuvata tulonjakoa kaksiulotteisen kuvaajan avulla. Tätä varten kuvittele ihmisten (tai kotitalouksien, tilanteesta riippuen) vuoraaminen taloudessa tulojen järjestyksessä pienimmästä suurimpaan. Lorenz-käyrän vaaka-akseli on silloin kumulatiivinen prosenttiosuus näistä rivissä olevista ihmisistä, joita harkitaan.
Esimerkiksi, vaaka-akselilla oleva numero 20 edustaa tulonsaajien alaosaa 20 prosenttia, numero 50 edustaa tulonsaajien alaosaa ja niin edelleen.
Voimme aloittaa itse käyrän piirtämisen huomaamalla, että pisteiden (0,0) ja (100,100) on oltava käyrän päitä. Tämä johtuu yksinkertaisesti siitä, että 0 prosentilla väestöstä (jolla ei ole ihmisiä) on mennessä määritelmä, nolla prosenttia talouden tuloista ja 100 prosentilla väestöstä on 100 prosenttia tulot.
Tässä esimerkissä piste (25, 5) edustaa hypoteettista tosiasiaa, että alhaisimmilla 25 prosentilla ihmisistä on 5 prosenttia tuloista. Kohta (50, 20) osoittaa, että alaosan 50 prosentilla ihmisistä on 20 prosenttia tuloista, ja kohta (75, 40) osoittaa, että alaosan 75 prosentilla ihmisistä on 40 prosenttia tuloista.
Lorenzin käyrän konstruointitavan takia se on aina taipunut alaspäin kuten yllä olevassa esimerkissä. Tämä johtuu yksinkertaisesti siitä, että alhaisimpien 20 prosentin ansaitsijoiden on matemaattisesti mahdotonta saada enemmän kuin 20 prosenttia tuloista, sillä 50 prosenttia palkansaajista saa yli 50 prosenttia tuloista, ja niin päällä.
Pisteviiva kaaviossa on 45 asteen viiva, joka edustaa täydellistä tulotasa-arvoa taloudessa. Täydellinen tulotasa-arvo on, jos kaikki ansaitsevat saman määrän rahaa. Tämä tarkoittaa sitä, että alaosassa 5 prosenttia on 5 prosenttia tuloista, pohjassa 10 prosenttia on 10 prosenttia tuloista ja niin edelleen.
Siksi voimme päätellä, että Lorenz-käyrät, jotka on taipunut kauemmaksi tästä diagonaalista, vastaavat talouksia, joilla on enemmän tuloeroja.